Bình ổn lãi suất ngân hàng

Tại Tuyên Quang, các ngân hàng thương mại đang chủ động triển khai nhiều giải pháp điều hành lãi suất, đồng thời đẩy mạnh các chương trình tín dụng hỗ trợ doanh nghiệp và người dân. Song, để “bình ổn” lãi suất một cách bền vững, cần sự phối hợp đồng bộ giữa chính sách điều hành, năng lực thích ứng của doanh nghiệp và hành vi tài chính của người dân.

Khi mặt bằng vốn thay đổi

Tại một số ngân hàng trên địa bàn, mức tăng đã thể hiện khá rõ. Tại HDBank Tuyên Quang, lãi suất huy động có thời điểm lên tới 8,5%/năm ở một số kỳ hạn; tiền gửi online dưới 1 tỷ đồng thì khoảng 7,8%/năm. Tại LPBank, lãi suất huy động dao động từ 6,2% đến 7,2%/năm, MB bank cũng thông báo trên app lãi suất gửi tiết kiệm từ 7,0%/năm đến 7,5%/năm. Nhìn bề ngoài, lãi suất huy động tăng là tín hiệu cho thấy các ngân hàng cần thu hút thêm nguồn vốn đầu vào. Nhưng nếu nhìn sâu hơn, đây là biểu hiện của một áp lực lớn hơn: Nhu cầu vốn của nền kinh tế đang tăng, trong khi khả năng cân đối nguồn vốn rẻ không còn dồi dào như giai đoạn trước. Khi đầu vào đắt lên, đầu ra rất khó đứng yên. Đó là lý do chi phí vốn tăng nhanh chóng truyền dẫn sang lãi suất cho vay.

Ngân hàng LpBank điều hành linh hoạt lãi suất góp phần ổn định dòng vốn, hỗ trợ sản xuất, kinh doanh trên địa bàn.

Qua tìm hiểu tại một số ngân hàng thương mại trên địa bàn tỉnh, lãi suất cho vay mua nhà, vay mua bất động sản đã lên tới 11% đến 13%/năm thay vì từ 7 đến 10%/năm như năm 2025. Một khoản vay mua nhà, vay tiêu dùng tưởng như còn nằm trong khả năng chi trả, năm nay có thể trở thành gánh nặng đối với nhiều gia đình.

Khi chi phí vay tăng lên, người dân và doanh nghiệp sẽ cùng lúc điều chỉnh hành vi. Doanh nghiệp thận trọng hơn với kế hoạch mở rộng; người dân cân nhắc kỹ hơn với các khoản vay tiêu dùng; nhà đầu tư chuyển từ tâm lý tìm kiếm lợi nhuận sang ưu tiên an toàn vốn. Điều này được thể hiện rõ nét qua kết quả đầu tư tín dụng 2 tháng đầu năm 2026 đạt 79.154 tỷ đồng, giảm 0,13% so với 31/12/2025.

Áp lực dồn vào lĩnh vực xây dựng, sản xuất

Công ty Cổ phần Đường bộ 232 là đơn vị chuyên thực hiện công tác duy tu, bảo dưỡng và sửa chữa đường bộ. Đặc thù của lĩnh vực này là các công trình có quy mô nhỏ, thời gian thi công ngắn (từ 3 đến 6 tháng), thực hiện theo hình thức đấu thầu trọn gói và không có cơ chế điều chỉnh giá trong suốt quá trình thực hiện hợp đồng. Vì vậy, mọi biến động về giá nguyên vật liệu, nhiên liệu, nhân công sau khi trúng thầu đều do doanh nghiệp tự cân đối. Ông Nguyễn Ngọc Phẩm, Giám đốc Công ty cho biết, doanh nghiệp đang thi công hạng mục khoảng 1.000 m3 bê tông trên tuyến Quốc lộ 4C (Đồng Văn). Tuy nhiên, do giá vật liệu, nhiên liệu và chi phí nhân công tăng mạnh, riêng công trình này dự kiến lỗ khoảng 1,7 tỷ đồng. Trong đó, chi phí vật liệu tăng khoảng 1 tỷ đồng, chi phí nhân công tăng khoảng 600 triệu đồng và nhiên liệu tăng khoảng 100 triệu đồng. Với mức lãi suất ưu tiên hiện nay khoảng 7,5%/năm, nếu phải vay thêm để bù đắp chi phí, doanh nghiệp sẽ phát sinh thêm chi phí lãi vay khoảng hơn 10 triệu đồng mỗi tháng. Áp lực chi phí ngày càng lớn trong khi giá trúng thầu không thay đổi khiến doanh nghiệp gặp rất nhiều khó khăn.

Còn anh Trần Quốc Khánh, Giám đốc Công ty cổ phần Thương mại và Phát triển Nhà đẹp An Khánh cho biết: Doanh nghiệp đang vay vốn 2 tỷ đồng tại VietinBank với lãi suất 8,5%/năm. Trong khi đó, năm 2025, lãi suất tiền vay chỉ khoảng 5,5% đến 6%/năm. Để tìm thêm nguồn vốn có chi phí thấp hơn, doanh nghiệp tiếp tục làm hồ sơ vay vốn 4 tỷ đồng tại BIDV với lãi suất 7,5%.

Điều này cho thấy một thực tế đáng chú ý: Doanh nghiệp ngoài vay vốn để mở rộng, thì còn phải đi tìm cấu trúc vốn tối ưu hơn để tự cứu mình khỏi áp lực chi phí. Với ngành vật liệu và thi công nội thất nhà ở, nhu cầu vốn thường trải dài từ nhập hàng, thuê kho bãi, duy trì nhân sự cho tới xoay vòng đơn hàng. Khi sức mua thị trường còn chậm, thời gian quay vòng vốn kéo dài, lãi suất tăng sẽ làm chi phí tài chính “ăn” thẳng vào lợi nhuận. Nói cách khác, doanh nghiệp không chỉ chịu áp lực bán được hàng, mà còn phải bán đủ nhanh để không bị chi phí vốn bào mòn hiệu quả. Đây cũng là khó khăn chung của nhiều doanh nghiệp nhỏ và vừa trên địa bàn.

Nếu doanh nghiệp là khu vực chịu tác động mạnh ở phần “chi phí vốn”, thì hộ kinh doanh lại là khu vực chịu tác động đồng thời ở cả hai phía: Chi phí tăng trong khi sức mua giảm. Chị Tô Thị Ly, chủ hộ kinh doanh Long Ly, phường Minh Xuân chia sẻ, cửa hàng kinh doanh các mặt hàng bánh kẹo, hóa mỹ phẩm, lương thực, nhóm hàng có biên lợi nhuận không cao. Trong bối cảnh kinh tế khó khăn, người dân thắt chặt chi tiêu, hàng hóa tiêu thụ chậm hơn, khách đến mua hàng giảm hẳn so với cùng kỳ năm 2025. Trong khi lãi suất vay tăng khiến áp lực duy trì vốn lưu động ngày càng lớn.

Tác động không dừng ở doanh nghiệp

Lãi suất thay đổi làm chậm các quyết định đầu tư và làm thay đổi lựa chọn tài chính của từng hộ gia đình. Trong điều kiện lãi suất tăng, người dân không còn nhìn khoản vay đơn giản như “mượn trước, trả dần”, mà buộc phải cân nhắc kỹ hơn khả năng chi trả trong dài hạn.

Chị Nguyễn Thị Phượng, tổ dân phố Bình An, phường An Tường cho biết, gia đình chị có kế hoạch vay vốn 600 triệu đồng để sửa chữa nhà ở kết hợp đầu tư chăn nuôi nhằm tăng thu nhập. Tuy nhiên, sau khi tìm hiểu và được ngân hàng tư vấn mức lãi suất vay khoảng 10% đến 11%/năm, chị đã quyết định tạm dừng kế hoạch.

Đây là sự thay đổi rất đáng chú ý trong hành vi tài chính. Nếu trước đây, nhiều hộ sẵn sàng vay để tranh thủ đầu tư hoặc nâng cấp đời sống khi lãi suất còn thấp, thì nay tâm lý chung đã chuyển sang thận trọng hơn. Người dân có xu hướng giảm vay cho các mục tiêu chưa cấp thiết, ưu tiên giữ tiền mặt, tích lũy và gửi tiết kiệm.

Sự thay đổi của mặt bằng lãi suất cũng tác động tới dòng tiền đầu tư của người dân và nhà đầu tư. Khi lãi suất tiền gửi tăng, gửi tiết kiệm trở nên hấp dẫn hơn đối với một bộ phận người dân. Trong khi đó, một số kênh đầu tư khác như bất động sản, kinh doanh hoặc mở rộng sản xuất cũng được cân nhắc thận trọng hơn. Điều này có thể khiến dòng tiền trên thị trường có sự dịch chuyển nhất định, ảnh hưởng tới hoạt động đầu tư và tiêu dùng trong nền kinh tế địa phương.

Như vậy, để bình ổn lãi suất thì mục tiêu đặt ra không chỉ là hỗ trợ người vay, mà còn duy trì nhịp vận động hợp lý của dòng tiền trong nền kinh tế. Khi lãi suất tăng quá nhanh, tín dụng tiêu dùng có xu hướng chững lại, đầu tư tư nhân bị thu hẹp, thị trường trở nên thận trọng hơn. Ngược lại, nếu được điều hành linh hoạt, dòng vốn vẫn được khơi thông vào sản xuất, kinh doanh, thay vì dồn vào các lĩnh vực tiềm ẩn rủi ro hoặc rơi vào trạng thái “đứng im” phòng thủ. Điều này cho thấy vai trò điều tiết của cơ quan quản lý và các tổ chức tín dụng trên địa bàn có ý nghĩa đặc biệt quan trọng.

Công ty cổ phần Thương mại và Phát triển Nhà đẹp An Khánh điều chỉnh kế hoạch sản xuất, kinh doanh để thích ứng với biến động lãi suất và chi phí vốn.

Đồng bộ giải pháp, ổn định mặt bằng lãi suất

Phó Giám đốc Ngân hàng Nhà nước Khu vực 4 Trịnh Ngọc Tuấn, cho biết: Trong bối cảnh hoạt động ngân hàng nói chung, lãi suất huy động vốn và lãi suất cho vay nói riêng chịu nhiều tác động không thuận lợi của thị trường trong nước và quốc tế, Ngân hàng Nhà nước Khu vực 4 đã chỉ đạo các tổ chức tín dụng thực hiện nghiêm các giải pháp của Ngân hàng Nhà nước Việt Nam về điều hành lãi suất, tiếp tục rà soát, tiết giảm chi phí hoạt động, phấn đấu ổn định mặt bằng lãi suất cho vay, tạo điều kiện thuận lợi cho doanh nghiệp và người dân tiếp cận vốn tín dụng.

Cùng với đó, dòng vốn tín dụng tiếp tục được định hướng tập trung vào các lĩnh vực sản xuất, kinh doanh, lĩnh vực ưu tiên, nhất là nông nghiệp, nông thôn, doanh nghiệp nhỏ và vừa, các ngành có lợi thế của địa phương. Các tổ chức tín dụng trên địa bàn cũng được yêu cầu đẩy mạnh triển khai các chương trình kết nối ngân hàng - doanh nghiệp, kịp thời nắm bắt khó khăn, vướng mắc của khách hàng để có giải pháp tháo gỡ phù hợp. Qua đó, góp phần hỗ trợ doanh nghiệp ổn định sản xuất, kinh doanh, tạo điều kiện để người dân tiếp cận nguồn vốn phục vụ phát triển kinh tế hộ gia đình, cải thiện đời sống.

Bên cạnh việc hỗ trợ tăng trưởng, Ngân hàng Nhà nước cũng chú trọng kiểm soát tín dụng đối với các lĩnh vực tiềm ẩn rủi ro, nâng cao chất lượng tín dụng và đảm bảo an toàn hệ thống. Đồng thời, theo dõi sát diễn biến thị trường để có giải pháp điều hành phù hợp, góp phần định hướng dòng tiền vào các lĩnh vực sản xuất, kinh doanh. Thời gian tới, Ngân hàng Nhà nước Khu vực 4 sẽ tiếp tục chỉ đạo các tổ chức tín dụng thực hiện đồng bộ các giải pháp nhằm ổn định mặt bằng lãi suất, nâng cao khả năng tiếp cận vốn của doanh nghiệp và người dân, qua đó góp phần thúc đẩy phát triển kinh tế - xã hội bền vững trên địa bàn tỉnh.

Để “bình ổn” lãi suất một cách bền vững, không thể chỉ chờ vào ngân hàng. Phản ứng của doanh nghiệp và người dân cũng quyết định rất lớn đến hiệu quả điều hành. Về phía doanh nghiệp, thích ứng với lãi suất tăng không thể chỉ bằng than khó. Điều quan trọng hơn là nâng cao quản trị, sử dụng hiệu quả từng đồng vốn vay, cơ cấu lại kế hoạch đầu tư và tăng sức chống chịu. Về phía người dân, phản ứng hợp lý nhất trong giai đoạn lãi suất biến động là thận trọng hơn với đòn bẩy tài chính, cân đối thu - chi thực chất hơn, lựa chọn kênh tích lũy và đầu tư phù hợp với khả năng của mình.

UBND tỉnh đã có nhiều chỉ đạo nhằm hỗ trợ doanh nghiệp tiếp cận vốn tín dụng, phối hợp với ngành Ngân hàng triển khai các chương trình kết nối ngân hàng - doanh nghiệp, đồng thời thực hiện các chính sách giảm lãi suất theo quy định của Chính phủ, góp phần ổn định mặt bằng lãi suất và hỗ trợ phục hồi sản xuất, kinh doanh.

Trong bối cảnh còn nhiều biến động, việc điều hành linh hoạt của cơ quan quản lý, sự chủ động của hệ thống ngân hàng cùng khả năng thích ứng của doanh nghiệp và người dân sẽ quyết định hiệu quả “bình ổn” lãi suất. Đây cũng là yếu tố quan trọng để giữ nhịp tăng trưởng và bảo đảm sự phát triển bền vững của kinh tế địa phương.

Bài, ảnh: Hải Hương

Tiếp sức doanh nghiệp tiếp cận vốn

Ông Nguyễn Đức Hạnh Giám đốc BIDV Chi nhánh Tuyên Quang

Với vai trò là đơn vị chủ lực trên địa bàn, Ngân hàng TMCP Đầu tư và Phát triển Việt Nam (BIDV) Chi nhánh Tuyên Quang xác định việc hỗ trợ doanh nghiệp tiếp cận nguồn vốn là nhiệm vụ then chốt nhằm thúc đẩy phát triển kinh tế địa phương. Chi nhánh đã triển khai đồng bộ nhiều giải pháp, trong đó chú trọng xây dựng và áp dụng các gói tín dụng phù hợp với đặc thù khu vực miền núi phía Bắc, tạo điều kiện thuận lợi cho doanh nghiệp trên địa bàn tỉnh Tuyên Quang tiếp cận nguồn vốn ưu đãi.

Với những khách hàng đủ điều kiện vay, chi nhánh đã cải cách thủ tục cho vay, rút ngắn thời gian thẩm định hồ sơ xuống còn 1-2 ngày làm. Đồng thời, xây dựng các gói tín dụng ưu đãi với lãi suất thấp hơn từ 0,5 - 1% so với mặt bằng chung, tập trung vào các lĩnh vực sản xuất, nông nghiệp, công nghiệp chế biến và doanh nghiệp nhỏ và vừa.

Chi nhánh cũng phối hợp với các sở, ban, ngành và hiệp hội doanh nghiệp tổ chức các hội nghị kết nối ngân hàng doanh nghiệp định kỳ hàng quý để lắng nghe, tháo gỡ khó khăn kịp thời.

Tăng cường kết nối ngân hàng - doanh nghiệp

Ông Nguyễn Vũ Linh Chủ tịch Hội doanh nhân trẻ

Là Chủ tịch Hội Doanh nhân trẻ tỉnh, tôi cho rằng việc tăng cường kết nối giữa ngân hàng và doanh nghiệp không chỉ là nhu cầu cấp thiết trước mắt mà còn là giải pháp chiến lược nhằm thúc đẩy sản xuất kinh doanh phát triển bền vững.

Thực tế cho thấy, nhiều doanh nghiệp, nhất là doanh nghiệp nhỏ và vừa do những doanh nhân trẻ lãnh đạo vẫn gặp khó khăn trong tiếp cận vốn tín dụng. Trong khi đó, ngân hàng cũng lựa chọn khách hàng đáp ứng điều kiện vay, bảo đảm an toàn tín dụng. Vì vậy, việc thiết lập cơ chế kết nối hiệu quả, thực chất giữa hai bên là rất cần thiết. Trước hết, cần duy trì các hoạt động đối thoại, kết nối thường xuyên giữa ngân hàng và doanh nghiệp thông qua hội nghị, diễn đàn chuyên đề. Đây là kênh để hai bên trao đổi thẳng thắn về nhu cầu, điều kiện vay vốn, những khó khăn, vướng mắc, từ đó tăng cường sự thấu hiểu và đồng hành. Ngân hàng chủ động tiếp cận, tư vấn các gói tín dụng phù hợp; doanh nghiệp cũng phải minh bạch tài chính, nâng cao năng lực quản trị, xây dựng phương án sản xuất kinh doanh khả thi để tạo niềm tin.

Cùng với đó, các ngân hàng cần đa dạng hóa sản phẩm tín dụng, triển khai các gói vay ưu đãi, cải tiến quy trình, đơn giản hóa thủ tục, rút ngắn thời gian thẩm định nhưng vẫn bảo đảm kiểm soát rủi ro. Đẩy mạnh ứng dụng công nghệ số trong xét duyệt, quản lý khoản vay sẽ giúp doanh nghiệp tiếp cận vốn nhanh hơn, thuận tiện hơn.

Gỡ nút thắt về vốn

Bà Phạm Thị Minh Hải Phó Giám đốc Công ty TNHH Thành Sơn

Theo tôi, lãi suất và chính sách tín dụng ngân hàng có tác động trực tiếp, sâu sắc đến hoạt động sản xuất kinh doanh của doanh nghiệp. Trong bối cảnh chi phí đầu vào còn nhiều biến động, việc lãi suất duy trì ở mức hợp lý sẽ giúp doanh nghiệp giảm áp lực tài chính, chủ động hơn trong kế hoạch mở rộng sản xuất, đầu tư máy móc, công nghệ. Tuy nhiên, thực tế tiếp cận tín dụng vẫn còn một số khó khăn, đặc biệt là về điều kiện vay, tài sản bảo đảm và thời gian giải ngân. Điều này phần nào ảnh hưởng đến khả năng nắm bắt cơ hội thị trường của doanh nghiệp, nhất là trong các giai đoạn cao điểm sản xuất.

Tôi mong muốn các ngân hàng tiếp tục có chính sách linh hoạt hơn, đơn giản hóa thủ tục, mở rộng hạn mức tín dụng phù hợp với đặc thù từng ngành nghề. Đồng thời, việc duy trì mặt bằng lãi suất ổn định, hợp lý sẽ là yếu tố quan trọng giúp doanh nghiệp yên tâm đầu tư dài hạn, nâng cao năng lực cạnh tranh và đóng góp tích cực vào phát triển kinh tế địa phương.

Tạo điều kiện để người dân tiếp cận vốn lãi suất ưu đãi

Chị Bàn Thị Thắng Thôn 6, xã Tân Long

Hiện nay, trên địa bàn xã, nhu cầu đi lại và sử dụng xe dịch vụ khá lớn. Vì vậy, gia đình tôi đã vay vốn từ ngân hàng chính sách để mua xe, vừa phục vụ sinh hoạt, vừa có thêm điều kiện phát triển kinh tế gia đình.

Điều tôi quan tâm nhất là lãi suất cần ở mức hợp lý để người vay chủ động tính toán phương án tài chính, nhất là với những gia đình trẻ như chúng tôi. Thực tế, gia đình tôi vay khoảng 700 triệu đồng trong thời hạn 5 năm để mua xe, với mức lãi suất khoảng 7,5%/năm. Mỗi tháng, gia đình vẫn phải dành một phần thu nhập để trả nợ, tạo áp lực nhất định trong chi tiêu, song với mặt bằng lãi suất hiện nay vẫn có thể cân đối tài chính, không bị xáo trộn lớn trong cuộc sống.

Tôi mong các chương trình tín dụng chính sách tiếp tục được duy trì, tạo điều kiện thuận lợi để người dân tiếp cận vốn có lãi suất thấp. Khi điều kiện vay phù hợp, người dân sẽ mạnh dạn đầu tư phát triển kinh tế. Qua đó, nhiều hộ gia đình sẽ có thêm điều kiện làm nhà, mua xe, đầu tư chăn nuôi, phát triển sản xuất, nâng cao thu nhập, ổn định cuộc sống.